美国Medicare处方药自付封顶2027年升至2,400美元　12月7日前比较计划

美国联邦医疗保险 Medicare 每年秋天都有一段开放登记期（Open Enrollment），由10月15日至12月7日。期内作出的改动，会在2027年1月1日生效。截止日以计划收到申请为准，不是你寄出的日子。

今年药费方面有变动。根据 Medicare.gov，2027年 Part D 处方药计划的自付额上限由2026年的615美元升至700美元，受保药物的全年自付封顶也由2,100美元升至2,400美元。以下清单只提供一般信息，数字截至2026年11月，不推荐任何个别计划。

登记期内可以改动的项目

• 加入、退出或转换 Medicare Advantage 计划，包含或不包含药物保障均可。
• 由传统 Medicare（Original Medicare）转到 Medicare Advantage，或由 Medicare Advantage 转回传统 Medicare。
• 留在传统 Medicare 的人，可以加入、退出或转换 Medicare 处方药计划。
• 加入或取消药物保障。

传统 Medicare 与 Medicare Advantage 是两条不同路线。两者在保障范围、医生网络及收费上的具体分别，应以 Medicare.gov 的官方说明为准；涉及个人情况，宜向持牌专业人士咨询。

选择 Medicare Advantage 的人不少。研究机构 KFF 统计，2026年在6,420万名同时拥有 A 部分及 B 部分的合资格受保人中，有3,520万人、即55%参加 Medicare Advantage，人数较2025年增加约3%。市场也相当集中，UnitedHealth Group 与 Humana 合共占46%参加者。

美国联邦医疗保险与医疗补助服务中心（CMS）则预计，2027年参加人数约3,400万，占全体 Medicare 受保人约47.4%，并表示实际人数相信会高于计划预测。KFF 的数字以同时拥有 A、B 部分的合资格受保人为基础，CMS 的数字则以全体 Medicare 受保人为基础，两者涵盖的群体不同。

Part D 药费：2027年的三个关口

1. 自付额：任何 Part D 计划在2027年收取的自付额不得高于700美元（2026年为615美元），部分计划不设自付额。
2. 25%共同保险：付完自付额后，你负担药费的25%，直至全年自付药费达2,400美元（2026年为2,100美元）。
3. 封顶之后：达到上限后，该历年余下时间的受保药物无须再付费。

2027年受保药物的全年自付开支上限为2,400美元。

另一个选项是 Medicare 处方药付款计划（Medicare Prescription Payment Plan）。它可以把自付药费分摊到全年，但不会减少你要付的总额，只是改变付款节奏。

保费数字多属官方预测

CMS 在2026年9月28日的新闻稿作出以下预测：

• 独立 Part D 计划的平均保费，由2026年的35.09美元升至2027年的36美元。
• Medicare Advantage 的加权平均月费，由14.37美元降至12美元，跌幅16.5%。
• 包含药物保障的 Medicare Advantage 计划，扣除 Medicare Advantage 回赠后的平均 Part D 保费，由11.32美元降至7美元。

以上都是全国平均预测，不是你所在地区的实际报价。CMS 也表示，Part D 保费稳定示范计划（Part D Premium Stabilization Demonstration）会在2026年底结束。

迟加入药物保障的罚款会长期跟随

没有可信药物保障（creditable drug coverage）的每个完整月份，Part D 迟登记罚款按全国基本受保人保费的1%计算，并在你参加 Part D 期间一直加在保费上。2026年该基本保费为38.99美元；CMS 在2026年7月28日公布，2027年为41.33美元。

获得额外援助（Extra Help）的人无须缴付迟登记罚款。已参加 Medicaid、Medicare Savings Program 或领取 SSI（补充保障收入）的人会自动获得 Extra Help，其他人可以自行申请。

12月7日前的检查清单

1. 打开 Medicare.gov 的计划比较工具（https://www.medicare.gov/plan-compare/），比较你所在地区的计划。
2. 核对计划的自付额：2027年上限为700美元，部分计划为零。
3. 估算全年药费：2,400美元封顶只计受保药物。
4. 分清楚预测与实际：CMS 公布的平均保费属预测，以比较工具上的计划资料为准。
5. 考虑在传统 Medicare 与 Medicare Advantage 之间转换前，先在 Medicare.gov 核对两者分别。
6. 检查自己有没有中断可信药物保障的月份，避免迟登记罚款。
7. 看看自己是否符合 Extra Help 资格。
8. 想把药费平均摊开，可了解处方药付款计划，但它不会省钱。
9. 提早递交，确保计划在12月7日或之前收到申请；改动于2027年1月1日生效。

开放登记的意义，不在于每年都要换计划，而在于每年都有机会核对。封顶金额升了300美元，保费预测有升有跌，对不同用药习惯的人影响不一。花一个下午把明年的药单和比较工具对照一次，比任何全国平均数更能说明你的2027年。

文中价格及资料截至 2026 年 11 月

本文仅提供一般信息，并非投资、税务或保险建议。每个人的情况不同，作出决定前请咨询持牌专业人士。